Некоторые простейшие расчеты

Свиноводство, комментарий от 1 января 2024
Джим Лонг, Президент – Генеральный директор Genesus Inc.


Поздравляем с Новым 2024 годом, будем надеяться, что для свиноводов этот год будет лучше, чем 2023. Счастливого Нового года!

Наши наблюдения

За шесть месяцев прошлого года, с 1 июня по 1 декабря 2023, маточное поголовье свиней сократилось на 208 000 голов. Поэтому нас немало удивил представленный на прошлой неделе обзор рынка, в котором говорилось об отсутствии ликвидации – интересно, почему снижение среднего недельного показателя на 8 000 свиноматок в течение последних шести месяцев не является свидетельством ликвидации.

С учетом нынешних финансовых потерь в диапазоне $40 US/голову на фермах с циклом работы “опорос-откорм” можно предположить, что ликвидация будет сохраняться на уровне как минимум 8 000 свиноматок в неделю. Мы полагаем, что к 1 марта маточное поголовье в Соединенных Штатах сократится еще на 100 000 свиноматок. Меньше свиноматок, меньше свиней.

В отчете Министерства сельского хозяйства США (USDA) о состоянии дел в отрасли свиноводства от 1 декабря 2020 сообщалось, что в целом в отрасли насчитывалось 78.658 миллионов свиней, а на 1 декабря 2023 всего было 74.971 миллионов. Простые подсчеты показывают, что сейчас свиней примерно на 3.7 миллионов голов меньше и можно ожидать снижения поставок убойных свиней на более чем 100 000 голов в неделю.

По данным компании MetaFarms, в 2023 году средняя смертность свиноматок в США составила 15.8% – самый высокий показатель за всю историю отрасли. Рост на 1.4% по сравнению с 2022 годом (14.4%) является частью уравнения, объясняющего причину сокращения маточного поголовья. Увеличение смертности на 1.4% при шести миллионах свиноматок означает, что за год отрасль потеряла на 84 000 свиноматок больше. Мертвые свиноматки не учитываются в статистике по реализации отбракованных свиноматок на убой.

Genesus продает свинок. Поэтому мы, как впрочем и наши конкуренты, на личном опыте знаем, что в 2023 году снизились продажи ремонтного молодняка, так как нехватка наличных средств и прочие финансовые проблемы останавливают или откладывают закупку ремонтного поголовья.

Фактический объем забоя свиноматок с января по декабрь 2023 составил 2.929 миллиона голов, в 2022 – 2.816 миллиона, повысившись на 113 000.

Некоторые простейшие расчеты:


Наши подсчеты, когда мы просто сложили число убоя свиноматок и рассчитали рост смертности свиноматок, показывают 6.007 миллионов свиноматок, на 8 000 больше, чем сообщается в отчете USDA от 1 декабря 2023. Это означает, что в 2023 году было введено как минимум на 200 000 ремонтных свинок меньше, и это самая очевидная причина снижения продаж свинок.

Мы считаем, что при нынешней экономической ситуации убой свиноматок будет продолжаться на довольно высоком уровне и мы также не видим причин, по которым можно было бы ожидать снижения смертности свиноматок. Настоящая эпидемия пролапсов у свиноматок европейской генетики не ослабевает. Третий важный момент: продажи и ввод ремонтных свинок продолжают оставаться на низком уровне. Объединив эти три фактора, мы считаем, что поголовье свиноматок в Соединенных Штатах продолжит сокращаться примерно на 8 000 голов в неделю, как это было в последние месяцы. Меньше свиноматок – меньше свиней. Мы ожидаем, что к 1 марта число маточного поголовья свиней будет менее 5.9 миллионов. На 350 000 ниже, чем на 1 сентября 2022 года, когда отрасль начала нести убытки. Мы думаем, к 1 марта маточное поголовье свиней в Канаде и Мексике сократится на 150 000, то есть в целом Северная Америка недосчитается 500 000 свиноматок или около 10 миллионов товарных свиней в год. Вопрос, может ли это быть компенсировано ростом продуктивности поголовья? С нашей точки зрения, это крайне сомнительно.

2024

Мы ожидаем увидеть рост цен на убойных свиней, они будут выше, чем показывают фьючерсы. Потери маточного поголовья сократят предложение рыночных свиней. На прошлой неделе средняя цена кукурузы на американском рынке была $4.44 US/бушель, год назад она стоила $6.94 US/бушель, на $2.50 US/бушель ниже – это определенно поможет снизить себестоимость производства свиней. Заметьте: урожай кукурузы в Соединенных Штатах в размере 15 миллиардов бушелей, если умножить на снижение цены бушеля на $2.50 US, то получим разницу в размере $37.5 миллиарда. Возможно, для свиноводов наступит время “быть у руля”?

Китайская отрасль свиноводства продолжает нести убытки, аналогичные американским – около $40 US/голову. Как и в Соединенных Штатах, в Китае отмечается крупная ликвидация маточного поголовья. На сегодняшний день Китай является крупнейшим в мире импортером свинины. Китай – Северная Америка одновременно сокращают поголовье свиноматок. В совокупности на эти страны приходится 65% от мирового производства свинины. Поэтому это только вопрос времени, когда в 2024 году ситуация накалится до максимума и цены на свиней подскочат далеко за пределы безубыточности.